Жалпы өтімділік коэффициенті, сондай-ақ жылдам және жедел өтімділік

Өтімділік - компанияның төлем қабілеттілігінің көрсеткіштерінің бірі. Өтімділіктің үш түрі бар: ағымдағы, жылдам, жедел. Содан кейін, осы индикаторлар туралы не айтылғанын, қалай есептелетінін қарастырайық.

Өтімділік коэффициенті ұйымның қысқа мерзімді міндеттемелерді қаншалықты тез қайтара алатындығын түсіндіреді. Бұл көрсеткіш ағымдағы міндеттемелердің рублі бойынша активтердің шамамен рублінің қанша мөлшеріне бағаланғанын көрсетеді. Әрбір кәсіпорын қысқа мерзімді төлемдерді, негізінен ағымдағы активтерді төлейді. Осылайша, жалпы өтімділік коэффициенті 1-ден көп болса, онда ұйым ағымдағы төлемдерді толығымен ағымдағы активтермен өтейді және оның қызметі тиімді болып табылады. Бұл күтпеген жағдайлар болған кезде ұйымды үнемдеуге болатын ағымдағы активтер. Өтімділік индикаторы белгілі бір кәсіпорынға қатысты емес, қымбат металдар, бағалы қағаздар, жылжымайтын мүлік, жабдықтар және т.б.

Коэффициент анықталған формула: (ағымдағы активтердің сомасы, дебиторлық берешек және құрылтайшылардың салымдарына жарналар) / ағымдағы міндеттемелер.

Өтімділіктің жоғары коэффициенті ұйымға қысқа мерзімді несиелер алуға мүмкіндік береді, себебі кредиторлар бұл көрсеткішті міндетті түрде қарастырады. Егер ол жеткілікті жоғары болса, онда кәсіпорынның төлемдер бойынша берешектерін жасау немесе кредиторға ешқандай ақшаны бермеу қаупі аз. Өтімділіктің жалпы коэффициенті төмен болған жағдайда (1-ден кем), ұйым ағымдағы міндеттемелерді өтеу кезінде қиындықтарға тап болады. Демек, қаржыгерлер ұйымның ақша ағындарын талдауға тура келеді. Мәселен, ақша қаражатының үлкен айналымымен сипатталатын, тез тамақтану кәсіпорындары үшін, бөлшек сауда. Және жалпы өтімділік коэффициенті төмен болады. Егер бұл коэффициент өте жоғары болса, онда кәсіпорын ағымдағы активтерді жеткілікті түрде тиімді пайдаланбайды, сондай-ақ қысқа мерзімді қаржыландыру. Кредиторлар, өтімділік коэффициентінің маңыздылығын нарықтағы кәсіпорынның берік ұстанымы ретінде қарастырады.

Жылдам өтімділік коэффициенті қысқа мерзімді перспективаға қарай кәсіпорынның қаржылық тұрақтылығын көрсетеді. Ол сондай-ақ қатаң өтімділік коэффициенттері, мерзімді өтімділік, аралық өтімділік деп аталады. Бұл көрсеткіш ретінде есептеледі: (ағымдағы активтер мен босалқылар арасындағы айырмашылық) / қысқа мерзімді міндеттемелер.

Бұл көрсеткіш ағымдағы өтімділікке қарағанда қатаңырақ. Ол ұйымның тез төлем қабілеттілігіне назар аударады және оның өтімділігі қысқа мерзімді қарыздарды қаншалықты тез өтетіндігін айтады. Бұл көрсеткіш 0,7 - 1,5 диапазонында болуы ұсынылады.

Лезде өтімділік коэффициенті ұйым қысқа мерзімді төлемдерді қолма-қол қаражат есебінен өтей алатындығын көрсетеді. Мұнда қысқа мерзімді қаржылық инвестициялар да ескеріледі . Коэффициент формула бойынша есептеледі: (қолма-қол ақша мен қысқа мерзімді инвестициялар сомасы) / ағымдағы міндеттемелер - болашақ табыстың сомасы, болашақ төлемдердің резерві.

Бұл коэффициент ұйым кредиторлық берешектің қандай бөлігін дереу қайтара алатынын көрсетеді. Егер кәсіпорынның қызметіне талдау жасайтын болса, қаржыгер коэффициентінің 0,2-ден астам мәнін алады, фирма өз міндеттемелерін қысқа мерзімде төлей алады. Кездейсоқ өтімділік коэффициенті 0,2-ден төмен болған жағдайда, кәсіпорын қысқа мерзімді несиелік берешектерге төтеп бере алмайды.

Ұйымның қаржы менеджері ағымдағы жағдайды ұдайы талдау және кәсіпорынның өтімділігін бағалауы тиіс. Бұл оның төлем қабілеттілігін арттыру жөніндегі шараларды қабылдау уақытында көмектеседі.